精實新聞 2012-09-17 18:37:27 記者 蕭燕翔 報導
施羅德投信投資團隊17日指出，在科技新品輪番上市下，台股「小確幸」行情啟動，預估第四季還原權值高點有機會挑戰年初高峰，看好蘋果、4G、Wii、Win8兩岸MOU概念股。
施羅德投信投資長陳朝燈(見左圖)指出，台灣景氣燈號雖已連9藍，但在股價指數及出口年增率可望由負轉正下，最快9月有機會轉為黃藍燈。不過他坦言，今年經濟成長率能否「保1」，第三季公布數字甚為關鍵，假設年增率仍相對持平，全年「保1」仍有壓力。
即使台灣整體經濟成長率表現欠佳，但施羅德樂活中小基金暨施羅德台灣主動基金經理人陳同力認為，隨科技新品輪番上市，台股8月底以後仍將迎接「電子股的小確幸行情」。他指出，全體上市櫃企業上半年獲利年減35.8%，不含金融減幅更高達57.3%，但今年獲利有機會逐季走高，全年獲利年減幅度可望縮減至6-10%，台股也將反映獲利好轉的基本面利多。
陳同力說，年底前台股會以新產品上市的電子股為主線，除喊了一整年的蘋果股及「小眼球計畫」概念股外，比較讓人忽略的是「大眼球」及4G概念股。他分析，所謂大眼球指的是面板供應鏈，預期未來只要尺寸夠大，TV仍會有換機需求，且今年全球面板產出僅增6-8%，與需求成長相當，供需已漸趨平衡。
他說，從韓廠三星及LG第二季財報轉虧為盈及達到損益平衡點來看，台廠約落後一至二季，加上折舊減少，預計台灣面板廠第三、四季營運將開始好轉。看好台灣面板供應鏈的驅動IC、封裝、面板製造/組裝至品牌中的績優公司。
陳朝燈也說，QE3對台股的激勵效應大約一個月，且相較於QE3，歐洲央行的OMT政策對歐洲經濟影響更大，而只要美國不出現財政懸崖、歐洲經濟不繼續惡化，台灣上市櫃公司第四季起獲利年增率將由負轉正，明年第一季也不看淡，在基本面支撐下，預期下季台股指數還原權值將有機會挑戰年初高點的8,170點。
