MoneyDJ新聞 2020-06-23 11:14:29 記者 趙慶翔 報導
後疫情時代之下，自行車產業幾乎是呈現V型反轉的強勢力道回溫，各國加碼補助人民購買自行車，更搶在8月初即將到期的301條款關稅優惠前加碼拉貨，龍頭巨大(9921)更是能見度看到明年上半年，美利達(9914)也將在第4季迎接今年高點。而在這次疫情過後，對於自行車產業產生甚麼變化? 本篇將從供應鏈備料、成車廠生產，到需求面分別探討，以及接下來產業要觀察的重點為何，誰已經超前佈署，迎接這一波熱潮了呢?
兩次公衛災害後，自行車反轉快速
「從SARS到現在兩次證明，自行車是很友善的工具。」巨大執行長劉湧昌慶幸的說。
搭乘公共運輸工具的人群密集感，多少讓疫情看似告一段落的「後疫情時代」，多少感到不安與慌張，歐洲也因此出現減班政策，並且加上馬路旁也畫上了自行車道，就是要讓人與人的距離拉得再開一點點。
(圖說: 左為巨大執行長劉湧昌、右為巨大董事長杜(糸秀)珍)
劉湧昌表示，歐洲、美國、亞洲等國家，都有許多補助民眾購買自行車的津貼，大約一小時的騎車範圍，人們是會願意花錢購車、修車，騎乘上班的，大概這種熱潮可以至少維持一年，甚至是一種「新常態（new normal）」。
訂單量有多少?
巨大分析，這一波需求的車種價位大約落在1000歐元左右，幾乎都是之前不騎自行車的人，甚至是童車的需求也同樣暴增，使得各地庫存極低，幾乎是5~15天的水準，與過去健康的60天差很多，光是回補庫存大概可以做到年底都補不完。以某OEM客戶為例，過去大約單月10萬台的訂單量，這3個月下了快60萬台的訂單，不管可以交多少量，但就是先下再說。
劉湧昌預估，今年預計電動自行車營收可望年增30%，整體自行車估年增20%以上，特別是中國解封之後，內銷成長力道更強勁，更是有年增50%的幅度。
美利達則同樣感受到產業暖風，公司表示，除了原先的訂單持續按照時程生產出貨之外，受到疫情解封之後，追加訂單的量至少是原先的50%以上，無論是一般自行車、E-BIKE需求都不錯，預期將延續到第4季。
疫情期間需要魄力，供料、勞動力做好準備了嗎?
巨大董事長杜(糸秀)珍坦言，「這次疫情大概是巨大成立48年來最嚴重的危機，當時確實下修了營運目標，做很多版本，也做了最糟糕的打算。」當疫情最為嚴重的3、4月份，是否有視野做好產業反轉時的準備，考驗當下的魄力，從5月以後反彈力道的力量有多少，可以顯見。
自行車供應鏈透露，大概4月巨大就已經來找我們談備料的事，在大家都很難熬的時候，真的很不容易，儘管他並沒有明說多要多少量，只是強調要「正常」供料，不要停產、確保料源。
劉湧昌表示，我們動作很快，大概比同業提早一個半月，由於擔心電動模組、變速器等缺料，因此大約在3月就已經下單SHIMANO，但當然同業也很快就追上，使得SHIMANO交期從2個月變成6個月，但至少我們是排在順位一。
自行車生產當中，對於勞動力的需求仍大，儘管部分可以透過自動化機台解決，但工人的需求不可少，業者分析，過去沒有疫情之時，中國的廠區大概缺工率就有10%，現在疫情之後，很多產業都報復性的成長，像是電商，他們也很需要人力，因此廠區幾乎找不到太多工人，加上疫情的關係，勞工的移動問題也是關鍵。
疫情之後，生產策略的變化與挑戰
在後疫情時代之下，成車廠的備料策略將或多或少產生改變，業者分析，從工廠生產策略的角度來說，將更重視平準化生產的重要性，從供料端來說，進料、配料、生產都需要協調，避免淡旺季過於明顯的狀況，或者像這次反轉的時機與商機，也可以抓得更好。
供應鏈進一步說明，過去生產端多講究即時性，因此淡旺季會相對明顯，這在供料、生產上的管理都很挑戰，特別是勞動力的調配，更是需要經驗，因此成車廠應可透過自有品牌、代工客戶之間的訂單做調整，維持穩定的備料與生產。
關稅優惠將到期，生產地布局再次成焦點
就出口與生產的布局的策略上，由於美國301條款、歐盟反傾銷政策，甚至是越南與歐洲的FTA，也讓台廠心驚驚。這些政治經濟的條件與限制，讓自行車成車廠生產據點成為未來關鍵焦點。
歐洲與美國市自行車主要的兩大市場，首先看到歐洲市場，供應鏈分析，越南與歐洲的FTA當中，讓部分有越南廠區的成車廠感到興奮，因為運送歐洲市場免關稅，粗估歐盟一年市場需求的自行車量約2000萬台，但目前進口限額大致300萬台，因此預估將以高單價的E-BIKE為主，而目前巨大、美利達並沒有設廠越南，從台灣運送到歐洲大約有13%的關稅，因此他們決定在歐洲直接設廠。
對美利達來說，除了既有的中國廠、台灣廠相互因應外，德國廠預定2020年底完成，鎖定E-BIKE市場布局，計畫在2022年前年產能達9萬台，因應當地市場需求。
巨大匈牙利新廠近期如期完工，5月已經開始生產第一批自行車，7月就能正式量產，2021年年產量達30萬輛，之後預計每年增加10萬台產能，最大產能將達100萬輛，包含一般自行車、E-BIKE等，以當地需求的中價位(大約800歐元)的車種為主。
由於既有供應鏈移動到歐洲的成本相對大，因此巨大短期先以運送到當地倉庫作為備料方式，以及當地供應商為主，並且積極申請中國運送到歐洲免關稅的條件。
巨大表示，短鏈供應、貼近市場是主要策略，由於自行車體積很大，因此運送成本價格也越來越高、交期也長，因此選擇匈牙利設廠，工資比起中國高一點，但沒有缺工問題，若同業從越南運送到歐洲，也是有交期、運送時間的問題，這讓雙方的條件相當。
雙雄為了歐洲市場積極布局，顯見出對於歐洲市場未來成長性的看好，但就美國市場來說，美國之於中國的301條款，恐怕就沒那麼簡單，該條款的豁免期限在8月初就要到期，業界觀察，後續中國自行車輸美恐怕就要恢復增加25%關稅的條件了。
因此，為了避免這樣的關稅限制，對於成車廠來說，只要台灣廠產能足夠，就會傾向從台灣運送到美國，若這樣的條款成為未來的常態，也或許也可能在美國設廠或者發展出其他的因應之道。
整體來說，接下來今年到年底，甚至是明年上半年，都可以看到自行車產業迎暖風，除了市場需求面的增加，關稅到期之前的拉貨意願更增，因此法人預期，巨大、美利達到年底訂單旺，將彌補今年2~4月的損失，營運明顯增溫，全年獲利估優於去年表現。另外，其餘的自行車供應鏈包含複合材料產品製造商拓凱(4536)、網版印刷廠商政伸(8481)等廠商也將明顯受惠。