MoneyDJ新聞 2026-10-12 07:20:18 郭妍希 發佈
光學與商用雷射元件供應商Lumentum透露，受科技業積極興建具備更高速運算能力的AI資料中心帶動，旗下光學元件需求持續超過供給，供不應求的情況預料會延續至2029年初。
Quartz、Seeking Alpha 9日引述彭博社報導，Lumentum執行長Michael Hurlston 9日在東京受訪時透露，部分產品直到明(2027)年仍有約70%的需求無法滿足，部分產品則會有30%的供給缺口直到2028年都難以填補。「我們正以最快速度擴充產能，但距離滿足客戶需求仍有非常大的差距。我們的產能已經全部售罄，目前無法斷定供不應求的狀態何時能化解。」
據報，相較於6個月前，Lumentum面臨的供應限制已進一步惡化。當時Hurlston曾表示，公司產能到2028年都已被客戶預訂一空。對Lumentum這類公司而言，興建新產能需要3~5年時間。若美國推進據傳將禁止中國新款光收發模組的措施，短缺情況可能進一步惡化。Counterpoint Research報告指出，Lumentum與輝達(Nvidia)矽光子共同封裝光學(CPO)供應夥伴Coherent恐無法填補中際旭創(Innolight)等中國製造商留下的供應缺口。
Lumentum、Coherent、垂直整合光纖網路產品供應商Applied Optoelectronics Inc. 9日聞訊分別勁揚5.22%、3.40%、3.53%。其中，Coherent漲幅居費城半導體指數30支成分股之冠。
Investing.com、Benzinga等外電甫於10月1日報導，網路上流傳一份摩根士丹利(Morgan Stanley、通稱大摩)的研究報告，內容顯示美國國會議員及負責監管美國電信產業的聯邦通訊委員會(FCC)正在審視中國製光收發模組，尤其是中國供應商生產的3.2T模組，並可能祭出限制措施。不過，當今市場主流的800G、1.6T模組不會受影響。
相關措施若實施，可能使全球雷射市場供應進一步吃緊，並使Coherent、Lumentum這些美國本土光通訊元件製造商受惠。
美國跨黨派國會議員已於9月25日提出法案，擬禁止聯邦政府在敏感系統中使用中國製造的光收發模組。該法案鎖定中國的新易盛(Eoptolink)與中際旭創產品，由共和黨籍參議員John Cornyn、Dave McCormick，以及民主黨籍參議員John Fetterman、Ruben Gallego共同提出。
(圖片來源：Shutterstock)
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