MoneyDJ新聞 2026-01-21 12:17:23 張以忠 發佈
近年在AI算力需求爆發、GPU供給緊俏與成本、能耗壓力升高的背景下，全球CSP業者加速把部分工作負載從GPU轉向自研ASIC，並帶動供應鏈需求同步增溫。ODM廠當中包括緯穎(6669)、鴻海(2317)、廣達(2382)、英業達(2356)皆積極切入，預期今(2026)年相關貢獻將持續提升。
調研機構TrendForce表示，在北美CSP持續加碼AI基礎設施投資帶動下，2026年全球AI伺服器出貨量將年增28%以上，主要動能來自北美CSP、各地政府主權雲專案，以及大型CSP推進邊緣AI推論方案。
在晶片結構上，2026年仍以GPU為主，TrendForce估GPU占比約69.7%，且搭載NVIDIA GB300的機種將成為出貨主流。不過隨Google、Meta等北美業者加速擴張自研ASIC方案，預期2026年ASIC AI伺服器出貨占比將提升至27.8%，且出貨增速將超越GPU AI伺服器。其中Google被視為ASIC市場領頭羊，其TPU除支撐自家雲端基礎設施外，也開始更積極對外供應，料帶動ASIC滲透率與商業化進一步提升。
緯穎長期深耕OCP架構、白牌伺服器，使其很早就切入ASIC伺服器的整機導入與量產，且目前ASIC佔比居於公司營收大宗。展望2026年，各大CSP業者資本支出並未因基期墊高而放緩，除了輝達架構下的新品逐步貢獻營收，同時CSP積極推進自研ASIC。其中緯穎GB系列擁有美系客戶，ASIC AI伺服器則有AWS、Meta等客戶加持，將成為2026年成長主要動能。
鴻海很早就承接客戶自行研發的AI晶片伺服器專案，並與多家主要CSP客戶合作，從主機板、伺服器到機櫃系統提供完整垂直整合服務，同時公司也建置液冷測試系統，以滿足下一代液冷ASIC伺服器的生產需求。鴻海2024年AI伺服器營收中，約有兩成來自ASIC伺服器，並預期未來在ASIC伺服器的成長速度將優於產業平均，呈現高速成長。
廣達受惠AI買家持續擴大並增加採購量，預期2026年AI伺服器有三位數成長幅度，且GB300以及ASIC伺服器都將同步增溫，目前能見度看至2027年，同時因應訂單增長持續擴充產能，預計至2026年底產能將較2025年翻倍。
英業達也積極切入ASIC伺服器，就目前接單結構來看，公司拿到的ASIC相關案子占比相對較高。2025年公司在ASIC伺服器佔整體AI伺服器出貨比重大約四成，預期2026年將有雙位數增幅，占比則力拚達五成。英業達ASIC案件以L6模式為主，營收貢獻效果較不顯著，不過L6毛利率較佳，且優於GPU伺服器，因此隨著ASIC案件規模持續放大，有助於公司獲利結構。
(圖:資料庫)
