期貨走勢
台指期週二上漲8點收在8483點。價差方面，台指期正價差擴至32.51點，電子期正價差擴至1.15點，金融期正價差擴至3.31點，摩台期正價差縮至0.80點。
從期指大額交易人部位變化來分析，全月份十大交易人於期貨市場空單回補1611口，淨空單降至3818口，特定法人空單回補2961口，淨空單降至4087口。三大法人於期貨市場空單回補3139口，淨空單降至256口，外資期貨空單回補2070口，淨空單降至2475口，現貨市場持續買超0.91億，期貨避險空單水位小幅減碼，整體而言，法人與大額交易人意對台股短線走勢轉為由空轉多的趨勢。
期貨走勢方面，外資年底過節休假，縱使美股再創新高，台股波動大降，盤面轉為內資盤，週一大盤漲點互見，股王大立光休息，宏碁盤中一度漲停，宏達電漲幅也來到了4%。技術面，週二大盤連四日站在五日線之上，目前正向1211日的高點挑戰，然成交量能未能有效的擴增，短線指數先看前日低點8445缺口為多方防守位置，跌破前偏多看法不變但仍請嚴設停損。
選擇權分析
選擇權從成交量來觀察，1月份買權集中在8500點，賣權集中在8200點。未平倉量部份，買權未平倉大量區在8500點，而賣權大量區在8200點。全月份未平倉量put/call ratio由1.19降至1.18，1月份買權平均隱含波動率由7.06降至6.73%，賣權平均隱含波動率由9.58升至9.66%，買權降賣權升，在短線盤勢有轉強的跡象下，操作上於8300-8500建立買權多頭價差因應。
