MoneyDJ新聞 2026-05-27 12:33:40 蕭燕翔 發佈
AI伺服器架構出現變化，在AI代理驅動下，超微、英特爾(Intel)近期發言有志一同認為CPU與GPU數量比重有機會朝1:1邁進，法人認為，嘉澤(3533)主力產品的CPU Socket也將強勢回歸，只要CPU產能瓶頸去除，下半年起CPU Socket與AI應用將同步轉強，今年營收成長會優於去年，全年每股稅後盈餘上看93-95元。
Intel、超微與ARM四月上旬後一路飆漲，反映CPU在AI資料中心建置的重要性獲重新評價，隨AI從訓練走向推論（Inference）與Agentic AI，CPU與GPU的數量比例，將由過去約1比4至1比8，逐步朝1比1靠近，這也讓過去捨CPU轉GPU導致Socket需求受到壓抑的嘉澤，主力產品重新回歸。
據供應鏈透露，目前超級雲端客戶對CPU的需求強勁，超微擴產計畫較為確定，下半年可望較上半年增加15-20%以上，另超微與Intel也將自第二季末起導入新平台，Socket平均單價至少會有二成提升，加上Vera Rubin導入後，嘉澤確定會是SO CAMM主力供應商，挹注下半年動能更優於上半年，明年則期望Socket以及NPO/SO CAMM等AI業務同步發酵，營運再創高峰。
