MoneyDJ新聞 2026-11-10 10:59:52 王怡茹 發佈
輝達執行長黃仁勳(Nvidia)婚外情與國安疑雲纏身，使公司治理備受市場質疑，減緩晶片訂單傳言也甚囂塵上，為後續AI算力競賽增添變數，外界也關注ASIC陣營是否能趁勢搶得更多機會。業界人士認為，台系封測供應鏈客戶群廣泛，若ASIC業務相關占比高者，有機會受惠客戶端分配到更多產能而受惠，而過去高度集中在單一客戶者接下來有可能面臨一波調整考驗。
近日黃仁勳證實婚外情，並捲入中國情報滲透風波，董事會已啟動獨立調查，外界關注，該調查是否會牽出與外國勢力或資訊安全相關的揭露缺口，進一步牽動後續對中國及其他國家晶片銷售與監管審查。市場人士認為，更加嚴格的出口審查不排除將干擾公司出貨的順暢性，加上供應鏈也陸續傳出輝達砍單雜音，意味著其他供應鏈業者有機會因此搶得更多產能，對AMD、CSP大廠的自研晶片相對有利。
市場人士分析，在AI浪潮下，台積電(2330)、日月光投控(3711)...等大廠過去幾乎在產能分配上均以輝達為第一順位，儘管大客戶暫時深陷調查風暴，不過由於上游晶圓、封測產能依舊吃緊，倘若未來輝達真釋出產能，其他本來搶不到產能的晶片業者，反而有機會獲得更多配額，空出的產能也會迅速被填滿。
如以測試介面業者來看，眾多業者已將ASIC視為明年重要的成長驅動力。以旺矽(6223)為例，已是多數雲端服務供應商(CSP)委外AI ASIC的主要探針卡供應商，由於高階探針卡供需持續吃緊，近來亦獲美系處理器大廠轉單青睞，雙方針對下一世代產品展開合作，相關訂單最快自第四季開始貢獻營收。法人看好，隨新產品出貨規模擴大，該美系客戶明年有機會一舉躋身公司前三大客戶。
精測(6510)方面，今年AI/HPC相關營收仍以GPU高於ASIC，不過公司預期，明年此一結構有機會反轉，ASIC相關營收占比可能超越GPU，主要係大型CSP業者為降低成本、強化競爭力，持續投入自研AI ASIC。精測今年已有多項ASIC案件小量出貨，或正進入工程驗證階段，明年可望進一步放量。
至於雍智科技(6683)，主力客戶則在台系IC設計客戶，相關ASIC專案將成為公司最重要成長來源，近期公司已陸續通過大客戶驗證。法人表示，儘管公司並非主要供應商，惟仍透過大客戶取得部分配額，預計自年底至明(2027)年逐步量，有望帶動探針卡業務較今年翻倍成長。
