MoneyDJ新聞 2024-01-24 06:21:46 記者 黃文章 報導
紐約商品期貨交易所（COMEX）2月黃金期貨1月23日收盤上漲3.6美元或0.2%至每盎司2,025.8美元，美元指數上漲0.2%，3月白銀期貨上漲0.8%至每盎司22.462美元。紐約商業交易所（NYMEX）4月鉑金期貨上漲0.3%至每盎司905.5美元，3月鈀金期貨上漲0.7%至每盎司946.8美元。
全球最大黃金ETF道富財富黃金指數基金（SPDR Gold Shares, GLD）23日黃金持有量減少2.02公噸至858.93公噸。最大的白銀ETF安碩白銀指數基金（iShares Silver Trust, SLV），白銀持有量增加503.89公噸至13,955.95公噸，創下一年來的單日最大增長。
摩根大通（JPMorgan Chase & Co.）全球大宗商品策略主管卡內瓦（Natasha Kaneva）報告表示，2024年貴金屬價格有望受益於降息以及投資需求的回升，預期金價可望繼續保持在每盎司2,000美元以上價位。報告預估，2024年第四季的平均金價將達到每盎司2,175美元，至2025年第三季平均金價將達到高峰的每盎司2,300美元。
報告指出，對聯準會貨幣政策轉向的預期在近期的金價上漲中發揮關鍵作用，就像過去三個降息週期一樣。經濟和地緣政治的不確定性往往是黃金的積極推動因素，由於能夠保持可靠的價值儲存能力，黃金被廣泛視為避險資產。美元疲軟和利率下降也增加了黃金的吸引力。該行看好黃金與白銀，但指出通膨降溫可能令貴金屬失去過去一段時間因高通膨帶來的部分額外提振。
摩根大通基本金屬和貴金屬策略主管希勒（Gregory Shearer）表示，在所有金屬中，該行最為看好2024年至2025年上半年黃金和白銀的中期表現。該行認為，未來幾個月的任何價格回檔都應被視為買入機會，並預計隨著美國經濟成長放緩，2024年中期開始貴金屬價格將會受到明顯提振。
根據摩根大通研究部的預測，聯準會將在2024年下半年降息125個基點以阻止美國經濟衰退。美國核心通膨率將在2024年降至2.4%，在2025年降至2.2%，然後在2026年降至2%的聯準會目標水平。芝商所根據聯邦基金期貨價格計算的市場預期監測工具《FedWatch》的數據顯示，聯準會3月降息的機率從上週的七成以上降至四成左右。
報告認為，2024年，央行買盤將繼續支撐金價，黃金ETF（交易所交易基金）的投資也將回流，因利率預期將開始下降的影響。報告指出，在經歷了兩年ETF黃金持倉下降和交易所淨多頭部位低於平均水平之後，投資者興趣的回升也是預期今年金價上漲的主要因素。
世界黃金協會報告表示，2023年12月，全球黃金ETF（交易所交易基金）持倉減少9.6公噸，為連續第7個月減少，續創2020年3月以來的新低，較2020年10月3,915公噸的歷史高點累計減少了17.6%，12月份金價則是上漲1.3%至創新高的每盎司2,062.4美元。
12月底，全球黃金ETF總持倉為3,225.5公噸，管理資產規模2,144億美元。2023全年，全球黃金ETF持倉減少244.4公噸或7.6%，為連續第三年減少；相比2022全年，黃金ETF持倉減少110公噸，因升息以及美元上漲令投資需求減弱的影響。
美國商品期貨交易委員會1月19日報告顯示，截至1月16日，資金管理機構（主要為避險基金）以及其他大額交易人所持有的紐約黃金期貨投機淨多單較前週減少4.6%至179,893口，創下8週以來新低。
紐約商品期貨交易所（COMEX）3月期銅1月23日收盤上漲0.8%至每磅3.7935美元。
（圖片來源：MoneyDJ理財網資料庫）
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