【昨日盤勢】:
受到昨日美國那斯達克及S&P500創高激勵,昨日台股以跳空上漲130.45點,23009.82點開出,盤中在台積電、南亞科及開發金、國泰金等金融股拉抬下,指數開高走高,指數重新站回23000點大關。權值股表現,台積電上漲1.98%、鴻海下跌0.73%、聯發科下跌0.35%、廣達小漲0.49%,台達電下跌0.91%。盤面熱門強勢股,聯鈞、昆盈、志聖、穎漢、昇陽半導體等漲停,全新、開發金、大聯大、南亞科、盟立等漲幅在7%以上。盤面弱勢股,倉和跌停,神基、世界先進、致伸、鈊象、森威能源等跌幅在4%以上。終場指數上漲293.06點,以23172.43點作收,成交量為4977.47億元。觀察盤面變化,三大類股全數上漲,電子上漲1.23%、傳產上漲0.67%、金融上漲2.83%。在次族群部份,以居家生活、金融保險、電子通路等表現較佳,分別上漲5.72%、2.83%及2.00%。
【資金動向】:
三大法人合計買超198.26億元。其中外資買超94.24億元,投信買超76.44億元,自營商買超27.58億元。外資買超前五大為新光金、開發金、臺企銀、聯電、國泰金;賣超前五大為兆豐金、中信金、台灣大、遠傳、長榮航。投信買超前五大為開發金、兆豐金、台灣大、國泰金、遠傳;賣超前五大為鴻海、致伸、臻鼎-KY、旺宏、佳世達。資券變化方面,融資增34.26億元,融資餘額為3253.83億元,融券增0.15萬張,融券餘額為21.77萬張。外資台指期部位,空單減少485口,淨空單部位25460口。借券賣出金額為137.41億元。類股成交比重:電子68.52%、傳產25.51%、金融5.97%。
【今日盤勢分析】:
有「小非農」之稱的美國6月ADP就業人數增加15萬人,創今年1月以來單月最低增速,6月ISM非製造業指數也大幅下滑,遠低市場預期,顯示經濟活動逐步降溫;加上聯準會主席鮑爾對通膨看法釋出鴿派訊息,市場預期美國聯準會9月降息機率增加,有利資本市場風險偏好。惟歐美選舉政治變數存不確定性,因此仍須謹慎看待地緣政治、選舉等非經濟變數。台股後市分析如下:
第一、根據最新FOMC會議紀錄顯示,官員認為儘管通膨正朝著正確的方向邁進,但出現更多資訊讓他們對通膨正朝著2%目標邁進更有信心之前,下調聯邦基金利率目標區間並非合宜之舉。但官員對處理貨幣政策意見仍紛歧。而最新公布(7/3)之6月ISM非製造業指數大幅下滑至48.8,遠低市場預期之52.6,創下4年來最快下滑速度,也更強化了市場預期降息的機率。
第二、美國聯準會主席鮑爾在歐洲中央銀行論壇上表示,Fed在通膨進展方面取得相當大的進展,「上一次數據以及之前一次表明,我們正回到通膨降溫的道路上。我們希望在開始降息之前更有信心,看到通膨持續下降到2%。」,雖然鮑爾對降息時點並未表示看法,但鴿派談話使得市場對九月首次降息機率升高,有利資本市場風險偏好。
第三、台股技術面來看,指數在10日均線附近震盪整理,惟以量價結構及K線來看,短線雖有震盪,但紅K不少,顯示下檔支撐力道不弱,加上月均線扣抵值仍在低檔,月線角度將加速上揚,預期在修正均線乖離與過熱指標後,中長線仍不看淡,建議擇優佈局。
第四、盤面資金聚焦光通訊、機器人概念、先進半導體設備/封裝、金融、Dram、蘋概等族群表現較強,包括聯鈞、昆盈、穎漢、志聖、昇陽半導體、盟立、開發金、國泰金、南亞科、全新等表現強勢。
【投資策略】:
FOMC會議紀錄顯示美國通膨趨緩方向確定,6月ADP就業人數也創今年1月以來最低增速,且6月ISM非製造業指數也大幅下滑、顯經濟活動逐步降溫,加上聯準會主席鮑爾釋出鴿派談話,通膨壓力繼續減緩,推升市場預期9月降息機率上升,有利風險資產偏好。台積電期貨夜盤突破千元大關,今日台股將由科技股領漲,加上近日台股連續數日整理後,短期技術指標轉佳,多頭格局下建議擇優佈局。選股方向建議聚焦生技類股、航空及觀光、軍工股、機器人概念股、奧運概念股、CPO矽光子、重電綠能、半導體設備、蘋果概念股、高殖利率個股等族群為主。