MoneyDJ新聞 2015-08-06 17:45:31 記者 徐伯豫 報導
私校退撫儲金管理委員會為協助私校教職員獲得更具保障的退休生活、提高所得替代率，自2013年4月推動私校自主投資計畫。私校退撫儲金管理委員會董事長李天任表示，儘管近期全球股、債及匯市呈現波動，但今年以來截至7/31止，新制儲金自主投資計畫中三種投資組合報酬率分別為保守型1.18%、穩健型2.76%、及積極型2.95%，表現算不錯。
私校退撫儲金管理委員會為協助私校教職員獲得更具保障的退休生活、提高所得替代率，自2013年4月推動私校自主投資計畫，成為台灣第一個退休金投資自選平台。基於提供私校教職員更健全的退休保障，由富蘭克林證券投顧公司擔任投資顧問，同時設計三種類型的資產配置投資組合，供私校教職員依照自身投資屬性選擇且可以自行轉換投資組合。
私校退撫儲金管理會分析，自主投資計畫能在波動的市場保持穩健表現，與著重於投資風險管控有關。統計今年截至7/31止，新制儲金自主投資計畫中三種投資組合報酬率分別為保守型1.18%（102.3/1-104.7/31為5.01%）、穩健型2.76%（102.3/1-104.7/31為17.47%）、及積極型2.95%（102.3/31-104.7/31為12.75%）。
由於退休金最忌資產過度波動，除黑天鵝事件及全球系統性風險無法控制外，私校儲金的運作過程最重要的工作即是控制波動風險。富蘭克林證券投顧公司副總邱良弼表示，鮮有投資人能在市場真正低點來臨時勇於加碼、攤平，然而風險與報酬如一體兩面，鎖住收益率的往往是風險來源扣除資產價格之波動，而非市場績效。
邱良弼強調，除了掌握風險因子，篩選子基金時，亦會採納各基金過去歷史資料，進行大量模擬數據與透過相關係數追蹤，以挑選出真正適合私校儲金投資的子基金標的，以期提供參與儲金自主投資計畫的私校職員有更穩健突出的收益率。
