MoneyDJ新聞 2023-09-05 10:19:32 記者 鄭盈芷 報導
鍵盤MTS(薄膜觸控開關)大廠科嘉-KY(5215)在非蘋筆電滲透率提升，切入疏水劑、銀漿等新業務，Q3合併營收估可續穩Q2規模，不過因美系客戶Q3出貨比重降低，預估對產品組合有影響，Q3毛利率還有待觀察，而在美元走強下，Q3業外則估有匯兌收益。
科嘉-KY逾9成營收來自鍵盤MTS，近年則持續布局Mini LED背光模組新應用，去年也透過取得百傑電子、重慶瑞福德股權，切入疏水劑、銀漿、化學原料等上游材料領域，今年非MTS業務估可佔合併營收高個位數。
科嘉-KY毛利率主要受營收規模、產品組合影響，Q2在單季營收規模回到6億元下，Q2毛利率達28.25%，較Q1的19.52%提升，而Q3則還要觀察產品組合。
科嘉-KY越南廠已進入量產，未來隨著品牌廠、鍵盤廠供應鏈逐漸成型，貢獻可望逐步增加。
科嘉-KY Q2在營收規模、毛利率提升與業外匯兌挹注，Q2 EPS 1.59元，上半年EPS為1.65元，每股淨值為50.38元。
(圖片來源:科嘉-KY法說會簡報)
